heise+ | Altersvorsorgedepot: Produkte und Kosten im Test

Mit dem Altersvorsorgedepot startet im Januar 2027 ein zumindest in Deutschland neuartiges Rentenprodukt. Das Prinzip ist einfach: Sie zahlen ein und der Staat gibt Geld dazu. Die staatliche Förderung ist bei allen Anbietern gleich. Die Rendite des Geldes hängt also von einer ganz anderen Frage ab: Welches Produkt steckt hinter dem Angebot? Die Unterschiede sind groß und können schnell mehrere Zehntausend Euro betragen.

Wir haben die Angebote der fünf größten Anbieter – Deka, Flatex, ING, Scalable Capital und Trade Republic – verglichen. Weitere Unternehmen haben Produkte angekündigt, etwa Comdirect und DKB, nennen aber noch keine Details. Aber schon unsere Auswahl deutet an, wie stark sich die Produkte voneinander unterscheiden werden.

• Alle Anbieter müssen ein sogenanntes Standardprodukt offerieren, das engen gesetzlichen Vorgaben unterliegt und sich vor allem an unerfahrene Anleger richtet.
• Generell sind für Altersvorsorgedepots nur Produkte bestimmter Risikoklassen zulässig.
• Die Bandbreite der jährlichen Kosten ist groß und reicht in unserem Vergleich von 0 bis 1,5 Prozent pro Jahr.

Ein Standardprodukt ist verpflichtend

Zu den Vorgaben des Staates gehört das sogenannte Standardprodukt, das alle Anbieter zur Verfügung stellen müssen und das im Gesetz über die Zertifizierung von Altersvorsorge- und Basisrentenverträgen (AltZertG) definiert ist. Allerdings ist die Bezeichnung ein wenig irreführend. Denn es handelt sich dabei nicht um ein konkret vorgegebenes Anlageprodukt. Stattdessen ist es lediglich ein Regelwerk.