Cantor Fitzgerald initie la couverture d’Autodesk avec une note neutre

Investing.com - Cantor Fitzgerald a initié la couverture d’Autodesk Inc. () avec une note Neutre et un objectif de cours de 215,00$, a annoncé la firme lundi. L’action se négocie actuellement à 228,93$, et selon l’analyse d’InvestingPro, elle semble sous-évaluée par rapport à sa Juste Valeur — une conclusion susceptible d’intéresser les investisseurs compte tenu de la marge brute de 92,5% de la société.

La firme a décrit Autodesk comme le leader mondial des logiciels de conception, avec de solides franchises dans AutoCAD, Revit, Fusion, Civil 3D, Inventor et Forma. La société investit dans des modèles d’IA générative 3D propriétaires et intègre Autodesk AI à l’ensemble de sa plateforme.

Autodesk se développe dans le secteur de la construction avec Forma for Construction, qui génère plus de 600 millions de dollars de chiffre d’affaires sur les douze derniers mois et affiche une croissance supérieure à 20%. La société a également élargi son marché adressable total grâce à l’acquisition de MaintainX, qui cible un marché opérationnel de 40 milliards de dollars.

Cantor Fitzgerald s’attend à ce que la croissance organique des revenus et de la facturation ralentisse à environ 10% au cours des exercices fiscaux 2027 et 2028. La firme a indiqué que ces perspectives limiteront le potentiel de revalorisation du titre. Cette vision prudente s’aligne avec le sentiment général des analystes, les données d’InvestingPro montrant que 21 analystes ont récemment revu leurs prévisions de bénéfices à la baisse. Pour des informations plus approfondies sur la valorisation d’Autodesk et pour accéder aux rapports de recherche Pro exclusifs couvrant plus de 1.400 actions américaines, consultez InvestingPro.

La société intègre sa plus grande acquisition de son histoire, l’opération MaintainX à 3,6 milliards de dollars, tout en mettant en œuvre une restructuration majeure de ses opérations commerciales. Ces changements ajoutent un risque de perturbation à court terme alors qu’Autodesk aborde sa période de renouvellement du quatrième trimestre, a précisé la firme.

Dans d’autres actualités récentes, Autodesk a enregistré une croissance de son chiffre d’affaires de 16% en glissement annuel au cours de son deuxième trimestre, dépassant les attentes des analystes. La facturation de la société a également affiché une hausse de 10%, légèrement supérieure aux estimations du consensus. À la suite de ces résultats, plusieurs firmes ont réitéré leurs recommandations d’achat sur Autodesk, notamment Rosenblatt, DA Davidson, Stifel et UBS. Rosenblatt a fixé un objectif de cours à 330$, tandis que DA Davidson et UBS ont établi le leur à 325$, et Stifel a maintenu un objectif de 285$. Guggenheim a également relevé son objectif de cours à 283$, soulignant le solide trimestre de la société. Les prévisions actualisées d’Autodesk pour l’exercice fiscal indiquaient des perspectives de croissance organique plus élevées, bien que la société ait ajusté ses hypothèses de BPA non-GAAP pour le second semestre de l’exercice fiscal 2027 en raison des coûts de financement liés à son acquisition de MaintainX. UBS a noté la croissance organique durable de la société à faible niveau de l’ordre de dix pour cent, avec des revenus et une facturation en hausse d’environ 12% à taux de change constant. Stifel a souligné qu’Autodesk a dépassé tous les indicateurs de revenus et de résultats et a relevé ses prévisions de facturation et de chiffre d’affaires pour l’exercice fiscal 2027.

Cet article a été généré et traduit avec l’aide de l’IA et revu par un rédacteur. Pour plus d’informations, consultez nos T&C.